Đầu tư định kỳ DCA: điều gì được đơn giản hóa, điều gì vẫn còn rủi ro?

Mua cổ phiếu là mua một phần quyền sở hữu doanh nghiệp. Giá trên bảng điện thay đổi liên tục, nhưng quyền sở hữu ấy gắn với một hoạt động kinh doanh cụ thể. Cổ đông có thể nhận cổ tức nếu công ty quyết định phân phối và có thể lãi hoặc lỗ khi bán cổ phiếu. Giá mua không được bảo đảm hoàn lại. Quyền biểu quyết, thứ tự ưu tiên và quyền lợi còn phụ thuộc loại cổ phần. Nguồn Investor.gov bên dưới giải thích các đặc điểm này. Khi học, hãy ghi rõ doanh nghiệp bán sản phẩm gì, kiếm tiền từ đâu và vì sao người khác muốn sở hữu nó. Bạn mua 10 cổ phiếu giả định với giá 40 USD một cổ phiếu, bỏ ra 400 USD chưa tính phí. Nếu giá giảm còn 32 USD, giá trị vị thế là 320 USD. Khoản giảm 80 USD không có nghĩa

ETF là quỹ có chứng chỉ được giao dịch trên sàn. Tên quỹ nghe quen thuộc chưa đủ cho biết quỹ đang nắm tài sản nào hoặc chịu rủi ro gì. ETF có thể nắm cổ phiếu, trái phiếu hoặc tài sản khác, tùy mục tiêu. Giá giao dịch có thể chênh với giá trị tài sản ròng trên mỗi chứng chỉ. Không phải mọi ETF đều theo chỉ số hoặc phân tán rộng. Hãy đọc mục tiêu đầu tư, danh mục, tỷ trọng lớn nhất và bảng phí trước khi so sánh hai mã quỹ. Quỹ A giả định nắm hàng trăm doanh nghiệp ở nhiều ngành; quỹ B chỉ tập trung vào bán dẫn. Cả hai đều là ETF nhưng khi ngành bán dẫn biến động, mức độ ảnh hưởng có thể khác nhau đáng kể. Số lượng mã trong tài khoản không tự nói lên mức phân tán rủi ro. Mở trang chính thức c

Quỹ chỉ số tìm cách bám một chỉ số tham chiếu. Bạn mua chứng chỉ quỹ, chứ không mua trực tiếp một con số như S&P 500. Theo Investor.gov, quỹ có thể nắm toàn bộ hoặc một mẫu chứng khoán trong chỉ số. Phí, cách thực hiện chiến lược và sai lệch bám chỉ số có thể tạo chênh lệch kết quả. Chỉ số cũng có phương pháp chọn và phân bổ thành phần riêng. Vì vậy, tên chỉ số là điểm bắt đầu để đọc tài liệu, không thay cho việc hiểu danh mục. Giả sử chỉ số tăng 8% trong một năm còn quỹ tăng 7,7% trên cùng cơ sở đo. Chênh lệch là 0,3 điểm phần trăm, không phải quỹ mất 0,3% vốn. Trước khi kết luận, kiểm tra hai bên có cùng kỳ thời gian và cùng tính cổ tức tái đầu tư hay không. Lập một bảng nhỏ gồm tên quỹ, c

Đa dạng hóa là phân bổ tiền vào các khoản đầu tư khác nhau để giảm phụ thuộc vào một nguồn rủi ro. Đếm số mã chỉ là bước đầu. Một quỹ ngành hẹp không tự tạo ra danh mục đa dạng. Nhiều cổ phiếu cùng ngành hoặc nhiều quỹ nắm cùng các công ty lớn có thể biến động gần nhau. Đa dạng hóa có thể giảm rủi ro tập trung nhưng không loại bỏ nguy cơ thua lỗ khi thị trường đi xuống. Tài liệu phân bổ tài sản của Investor.gov giải thích sự khác biệt giữa đa dạng hóa trong và giữa các nhóm tài sản. Bạn chia 10.000 USD giả định cho năm công ty cùng kinh doanh một loại sản phẩm. Nếu nhu cầu sản phẩm giảm mạnh, cả năm có thể gặp khó. Chia tiền thành năm phần bằng nhau không làm biến mất rủi ro chung này. Với t